Selon ShibDaily, la Commission des valeurs mobilières et des échanges des États-Unis (SEC) a porté des accusations contre Unicoin, Inc. et trois de ses hauts dirigeants, les accusant d'avoir trompé les investisseurs avec de fausses déclarations liées à des certificats prétendument liés à des paiements futurs d'actifs cryptographiques. Le communiqué de presse de la SEC indique qu'Unicoin a trompé les investisseurs en promouvant des certificats qui accordaient prétendument des droits pour recevoir des jetons Unicoin, un type d'actif cryptographique, et par le biais d'une offre d'actions ordinaires de l'entreprise. Mark Cave, directeur associé de la Division de l'application de la SEC, a allégué qu'Unicoin et ses dirigeants ont exploité des milliers d'investisseurs avec des promesses fictives que les jetons, une fois émis, seraient soutenus par des actifs réels, y compris un portefeuille international de biens immobiliers précieux. Cave a également affirmé que la valeur réelle des biens immobiliers d'Unicoin avait été considérablement exagérée, la plupart des ventes de certificats de droits étant essentiellement fabriquées.
La SEC a identifié les principaux dirigeants de l'entreprise - le président du conseil Alex Konanykhin ; Silvina Moschini, ancienne présidente, ancienne présidente du conseil et actuelle membre du conseil ; et l'ancien directeur des investissements Alex Dominguez - comme des figures centrales dans l'orchestration de la fraude présumée. L'action de la commission vise à les rendre responsables de leurs rôles. La SEC a allégué qu'Unicoin a commercialisé de manière agressive ses certificats de droits par le biais de campagnes à haute visibilité, y compris des publicités dans des aéroports majeurs, des taxis de New York, des diffusions télévisées et des plateformes de médias sociaux. Unicoin et ses dirigeants sont accusés d'avoir convaincu plus de 5 000 investisseurs d'acheter des certificats de droits en faisant de fausses déclarations selon lesquelles ceux-ci étaient des actifs cryptographiques « de nouvelle génération » sûrs, stables et rentables. L'entreprise a déclaré que les jetons liés aux certificats de droits étaient soutenus par des milliards de dollars en biens immobiliers et en participations dans des entreprises avant leur introduction en bourse, mais que les actifs réels ne valaient qu'une fraction de ce montant. Malgré la vente de plus de 3 milliards de dollars en certificats de droits, Unicoin n'a levé que moins de 110 millions de dollars.
De plus, l'entreprise a faussement représenté les certificats de droits et les jetons comme étant enregistrés auprès de la SEC ou aux États-Unis, ce qui n'était pas le cas. La plainte de la SEC allègue également qu'Unicoin et Konanykhin ont violé les lois fédérales sur les valeurs mobilières en offrant et en vendant des certificats de droits sans enregistrement approprié. Le président du conseil d'Unicoin est accusé d'avoir personnellement vendu plus de 37,9 millions de certificats de droits, prétendument pour offrir des prix réduits et atteindre des investisseurs exclus de l'offre principale, dans un effort pour maintenir l'exemption déclarée de l'entreprise par rapport à l'enregistrement.