MurtiTheTrader

Última hora: O S&P 500 ($SPY ) caminha para seu pior dia desde abril de 2025, com queda de 4,1%, e está agora 5,7% abaixo do pico.

→ Índice em 7.376 — apenas 0,7% acima da média móvel de 200 dias (7.323); Nasdaq 100 ($QQQ ) −5,6%
→ O VIX estava em 16,7 esta manhã e agora está em 25,9; Broadcom −8,6%, TSMC −9,1%

Acho que o nível de fechamento importa mais do que a própria queda hoje.

Até o fechamento: A) S&P se mantém acima de 7.323 B) pior cenário: fecha abaixo da média móvel de 200 dias — deixe sua previsão nos comentários.

Acompanhando: $SPY $QQQ $IWM

#USStocksSlipandCryptoMarketUnderBroadPressure #Selloff #Economy

Checagem de FOMO: Todo mundo está dizendo: "Os democratas venceram, as ações vão disparar." O S&P 500 ($SPY ) acaba de apagar, em uma única sessão, o dobro dos ganhos pós-eleição.

→ Ontem +1.6%, hoje −3.8%; agora −2.3% abaixo do fechamento do dia da eleição
→ Nasdaq 100 ($QQQ ) −5.7%, VIX de 16.7 para 27.4
→ Opções: prêmio líquido de calls ~−$769M, prêmio líquido de puts ~+$392M

Acho que as notícias sobre a eleição já estavam precificadas — a verdadeira história é a reversão das posições em semicondutores. Pior cenário: se o S&P fechar abaixo da média móvel de 200 dias, em 7,323, a narrativa da alta pós-eleição estará morta; é esse fechamento que estou acompanhando.

Acompanhando: $SPY $QQQ $IWM

#USStocksSlipandCryptoMarketUnderBroadPressure #Economy #Stocks

Após a abertura: o Nasdaq 100 ($QQQ ) caminha para seu pior dia em 5 meses, com queda de 4,5%, e está 13% abaixo do pico.

→ Desde a abertura: S&P 500 −2,6%, Nasdaq 100 −3,2%; VIX +39%, a 23,1
→ AMD ($AMD ) −13%, Micron −11,3%, Tesla −9%, Nvidia ($NVDA ) −6,5%
→ Eu disse esta manhã que o dinheiro estava saindo do setor de tecnologia — mas, com JPMorgan −3% e Goldman Sachs −5,6%, os bancos também estão sendo vendidos

Acho que isso já não é mais rotação — é uma aversão generalizada ao risco. Pior cenário: se o VIX superar 25, a onda de vendas se estende até a divulgação dos dados de emprego na sexta-feira; estou de olho.

Observando: $QQQ $NVDA $AMD

#USStocksSlipandCryptoMarketUnderBroadPressure #Banks #Stocks

Onde isso vai parar? Neste momento, os algoritmos estão carregando em opções de venda (puts) e, até que essa compra de puts pare, é provável que as vendas continuem. São vendas algorítmicas, e quase tudo está sendo atingido. É melhor esperar antes de tentar aproveitar a recuperação.

Acompanhando: $SPY $QQQ $IWM

#Stocks #Options #Selloff

Pré-mercado: Qualcomm ($QCOM ) cai 11,1% após divulgar resultados, e a liquidação de ações de chips deve continuar na abertura.

→ ARM −7,1%, Applied Materials −4,9%, AMD ($AMD ) −4,8%, Micron −4,4%
→ Futuros do Nasdaq −0,8%, futuros do S&P 500 +0,1%, Amazon +2,1%
→ Pedidos de auxílio-desemprego ficaram em 189 mil (estimativa: 196 mil), rendimento dos títulos de 10 anos em 4,91%

Minha leitura: o dinheiro está saindo da tecnologia e migrando para o restante do índice, não deixando o mercado. Pior cenário: se a Nvidia ($NVDA ) também cair mais de 3%, a liquidação de ações de chips se espalhará por todo o Nasdaq. De olho nos primeiros 30 minutos.

De olho em: $QCOM $NVDA $AMD

#Semiconductors #Earnings #AI

Fora do radar: o setor financeiro ($XLF ) disparou +3.5% ontem, seu melhor dia desde abril de 2025, fechando em um recorde de $59.20.

→ Isso é 5x a variação diária média; +10.7% no último mês
→ JPMorgan ($JPM ) +4.2%, Morgan Stanley ($MS ) +4.2%
→ Bancos regionais (KRE) subiram apenas +1.7%, ainda 5.4% abaixo da máxima

Minha opinião: o dinheiro que está saindo do setor de tecnologia está indo para os grandes bancos, mas os pequenos bancos não estão acompanhando. No pior cenário: se o XLF voltar a cair abaixo da máxima anterior de $58.56, o rompimento se transforma em uma armadilha de alta. Estou acompanhando de perto.

Acompanhando: $XLF $JPM $MS

#Banks #Stocks #Economy

O custo do FOMO: a Circle ($CRCL ) chegou a US$ 298,99 em junho de 2025, fechou ontem a US$ 76,12, e quem comprou no topo está amargando uma perda de −74,5%.

→ US$ 1.000 investidos no pico valem US$ 255 hoje
→ A ação chegou ao fundo em US$ 49,90 em fevereiro de 2026, uma queda de −83%, e a recuperação de março perdeu força em US$ 136,65
→ É preciso uma alta de +293% só para voltar ao pico

Minha opinião: o preço pago nas primeiras semanas após o IPO foi impulsionado pela euforia do mercado, não pelo crescimento da empresa. Na pior das hipóteses: se a ação cair abaixo da mínima de fevereiro, de US$ 49,90, quem acha que “agora está barato” vai se queimar pela segunda vez. É esse o nível que estou acompanhando.

Acompanhando: $CRCL $SPY $QQQ

#IPO #Stocks

Calendário de hoje: o único indicador realmente relevante antes do relatório de emprego de sexta-feira é a divulgação dos pedidos de auxílio-desemprego às 8h30 ET.

→ 8h30 ET · Pedidos iniciais de auxílio-desemprego (estimativa: 196 mil, anterior: 194 mil)
→ 8h30 ET · Produtividade do 3º trimestre (estimativa: 2,8%, anterior: 1,4%)
→ 8h30 ET · Custos unitários da mão de obra (estimativa: 0,6%, anterior: 1,3%)
→ Sexta-feira · Folha de pagamento não agrícola (estimativa: 65 mil, anterior: 29 mil)

Os pedidos de auxílio-desemprego são o indicador que mais vou acompanhar hoje: a primeira leitura do mercado de trabalho antes de sexta-feira. No pior cenário, se os pedidos ultrapassarem 220 mil, o temor em relação ao emprego será precificado com um dia de antecedência.

Acompanhando: $SPY $QQQ $IWM

#ADPUSPrivateEmployersAdd86000JobsInOctober #Economy #Jobs

O mercado está se baseando em 3 premissas. Uma delas está errada no longo prazo.

→ 1) A infraestrutura de IA é a perdedora: correto, mas de forma limitada. O verdadeiro dano está nas empresas focadas exclusivamente em data centers (Vertiv −13%). A queda de −10–12% em empresas que constroem redes elétricas, como Quanta e Eaton, é uma reação exagerada.
→ 2) Se os investimentos em bens de capital forem pausados, as hiperescaladoras terão um alívio: verdade hoje, mas, no longo prazo, Microsoft $MSFT e Amazon $AMZN serão as prejudicadas.

Acompanhando: $BTC

#AI #Stocks

Última hora: o S&P 500 sobe 1,8%, para 7.704. Se fechar neste nível, será o melhor dia em 3 meses.

VIX cai 19,5%, para 16,8; rendimento dos títulos do Tesouro a 10 anos cai 8 pontos-base, para 4,89%.
S&P ponderado igualmente +1,7%, Russell 2000 +1,5%. A alta é generalizada.

Minha leitura: assim que a incerteza eleitoral passou, os investidores venderam suas proteções, e a queda do VIX mostra isso.

Até o fechamento: A) o S&P fecha acima de 7.700, ou B) na pior das hipóteses: uma onda de vendas na última hora o arrasta de volta à abertura, em 7.636. Deixe sua previsão abaixo.

Acompanhando: $BTC $SOL
#EleiçõesIntermediáriasEUA-OQueOsMercadosEsperam? #Stocks #Economy

Teste de FOMO: todo mundo está dizendo: "Os democratas venceram, as ações de energia solar vão disparar, compre agora." A First Solar chegou a subir +15,6% durante o pregão; agora está em +6,4%, e mais da metade da alta já desapareceu.

→ Em janeiro de 2021, quando o Senado passou para o controle dos democratas, o conjunto de ações de energia solar subiu por mais 34 dias, apenas +5,8%, e esse foi o pico
→ Um ano depois, estava em −38%, e hoje ainda está −62% abaixo daquele pico
→ A maior operação de opções de compra de hoje foi de cerca de US$ 3,7 milhões, do lado vendedor (bid)

Acho que as notícias políticas são incorporadas aos preços em um dia, mas as margens de lucro levam anos. No pior cenário: se a First Solar cair novamente abaixo dos US$ 186 de ontem, a alta pós-eleitoral terá sido coisa de um dia só; estou de olho.

Acompanhando: $BTC $SOL
#Stocks #Investing

Após a abertura: o dinheiro correu para as gigantes; Microsoft +6,6%, Amazon +6,2%, Apple +6,0% e S&P 500 +1,2%.

→ As perdas se aprofundaram nas empresas de infraestrutura de energia, cujas ações foram vendidas nesta manhã: Quanta −12,9%, GE Vernova −11,7%
→ Nvidia −2,3%, Micron −6,1%
→ VIX −14%, para 17,9; rendimento dos títulos de 10 anos em 4,90%

Acho que a alta de +1% nos futuros não derreteu porque as gigantes de software e consumo sustentaram o mercado, não as empresas de chips. No pior cenário: se a queda da Nvidia superar 5%, as 3 gigantes que sustentam o índice sozinhas não serão suficientes; acompanhando de perto.

Acompanhando: $BTC $SOL
#Investing #NASDAQ

Pré-mercado: os futuros do S&P sobem 1,0%, mas as ações de infraestrutura de energia para IA estão sendo vendidas; Quanta −7,2%, GE Vernova −6,5%.

→ Vertiv −6,3%, Constellation −5,1%, Nvidia −1,3%
→ As mineradoras lideram, com Newmont +5,5% e Agnico Eagle +6,0%
→ Futuros do Russell 2000 +1,7%, 4x os do Nasdaq

Minha opinião: o dinheiro do pós-eleição está saindo do tema mais concorrido e migrando para small caps e mineradoras. No pior cenário: se as vendas se espalharem para a Nvidia após a abertura do mercado, a alta de +1% nos futuros desaparece rapidamente. Estou de olho na Nvidia.

#Stocks #AI $GEV $PWR

Pós-eleição: os democratas conquistaram as duas casas do Congresso. Nas 7 ocorrências anteriores desde 1954, o S&P 500 estava em alta um ano depois em todas as 7 vezes.

→ Média: +10,7% em 3 meses, +17,5% em 6 meses, +15,5% em 1 ano
→ Primeiro mês positivo em 6 de 7 casos, com uma queda de dois dígitos em 1974
→ Os contratos futuros de ES tocaram 7.490 durante a noite e depois viraram para +1,1%

Minha opinião: 7 em 7 é um resultado forte, mas a amostra é pequena, e o primeiro mês pode tropeçar como em 1974. Pior cenário: se os contratos futuros caírem abaixo de 7.490, a alta pós-eleição dura apenas um dia. Estou acompanhando esse nível de perto.

#Investing #SP500

O que ninguém está acompanhando: segundo dados da Bloomberg, os EUA têm 7,5 milhões de vagas de emprego, o mesmo nível de 2019, mas a taxa de contratação está em 3,4%, nível de 2013.

→ Em 2019, com um número semelhante de vagas, a taxa de contratação era de ~3,9%
→ O número de vagas está 38% abaixo do pico de março de 2022 (12,2 milhões)
→ As demissões aumentaram de 1,9% para 2,1% em um único mês

Minha avaliação: as empresas anunciam vagas, mas não abrem a porta. Na pior das hipóteses: se o número de vagas cair para menos de 7 milhões, a fase de “não contratar, mas também não demitir” se transforma em demissões. É isso que estou acompanhando.

#Economy #Fed