Pelin Ay

Altın ons fiyatı 4400$ desteğinde tutunuyor. Bu destek test edildikçe zayıflıyor. 4100$ da da birikmiş bir likidite var. Bu hafta fiyat bu likiditeyi almak isteyebilir. Sağlıklı yükseliş için de buna ihtiyacımız olduğunu düşünüyorum. Sizce fiyat önce 4000$'ı mı görecek yoksa 4650$'ı mı? $XAU

Gümüş onsu düşüş trendini sürdürüyor. 60$ güçlü bir likidite bölgesi. Fiyatın bu bölgeden dönmesini beklerim.
Dönmezse fiyatı karşılayacak destekler:
▪️55$
▪️50$
▪️45$ (Bu destek yükselişin başladığı seviye olduğu için daha altını beklemem)
Büyük negatif bir haber gelmedikçe 60$ altında kalıcı olacağını sanmıyorum. $XAG

Prețul TRX a format o rezistență puternică în intervalul $0.32–$0.33 după o tendință ascendentă lungă. În urma acestui lucru, o scădere a dus la formarea unui fund rotunjit. Intervalul $0.28–$0.29 a acționat ca un suport puternic (0.618 retragere Fibonacci) în regiunea inferioară.

În prezent, prețul a crescut din nou la intervalul $0.30–$0.31. Cu toate acestea, nu a reușit încă să spargă rezistența principală în jurul valorii de $0.325. Pe scurt, piața pare să încerce mișcări ascendente într-un interval, dar încă nu a produs o ieșire.

Cel mai izbitor punct din grafic este că minimele formează minime mai înalte, în timp ce maximele rămân aceleași. Acest lucru poate fi descris ca un model clasic de consolidare.

Există mai multe dinamici cheie care au ieșit recent în evidență în ecosistemul TRON (TRX).

Acestea includ rețeaua TRON, care este una dintre cele mai utilizate rețele pentru transferurile de Tether (USDT). Taxele mici și transferurile rapide oferă un flux constant de lichiditate. Acest lucru susține prețul în timpul scăderilor, dar nu creează mișcări ascendente puternice de la sine. Activitatea pe TRON este concentrată pe utilizarea în lumea reală. Prin urmare, prețul său este mai stabil comparativ cu alte altcoins.

TRON are venituri din taxe de tranzacție și un mecanism de ardere pe rețeaua sa. Acesta este un supresor de ofertă pe termen lung, ceea ce este un factor pozitiv pentru preț.

Pe scurt, ecosistemul este puternic și prețul nu se prăbușește. Cu toate acestea, rezistența nu este spartă deoarece piața este în general de volum scăzut. TRON se comportă în prezent ca un activ care este utilizat frecvent, dar nu poate fi HODLed din cauza inconsistencies-urilor de pe piață. $TRX

Piața Crypto Experimentează Una Dintre Cele Mai Mici Perioade de Volum din Istorie

Graficul arată cel mai mic volum în jurul lunii septembrie 2023.

* “Altele” scade sub ~100T
* BTC în jur de ~100B
* ETH sub ~100B (chiar și în intervalul ~80-90B)

Această perioadă poate fi descrisă ca punctul în care activitatea totală a pieței s-a uscat cu adevărat.

În prezent, BTC este în jurul intervalului 80-100B, ETH în jur de 170-180B, iar Altele în jur de 200-250T. Deci, BTC este destul de aproape de minimele sale istorice. ETH este puțin mai sus, dar tot slab, iar volumul total, deși nu este atât de scăzut ca în trecut, este clar scăzut. Piața nu este exact la fund, dar este aproape.

În astfel de medii cu volum scăzut, lichiditatea se slăbește, iar prețurile se mișcă mai ușor. Chiar și micile vânzări pot împinge prețul în jos drastic. Creșterile nu inspiră încredere. Pentru că lipsa volumului crește riscul unei raliuri false. Direcția principală a tendinței este, în general, descendentă. Pentru că, dacă nu există cumpărători puternici, piața coboară sub greutatea sa. În prezent, experimentăm acest lucru.

Acest nivel de volum creează o fundație care susține declinul. Este deosebit de important ca acest grafic să fie date de Binance. Pentru că Binance este cel mai mare hub de lichiditate în piața crypto spot. Dacă volumul aici scade, indică o scădere nu doar în apetitul de risc local, ci și global. Deoarece o porțiune semnificativă a investitorilor instituționali și mari tranzacționează aici, o scădere a volumului înseamnă o scădere a pieței. Cu excepția cazului în care balenele trec de la o poziție de spectator la o poziție de cumpărător, piața pare probabil să continue să scadă. Cea mai precisă concluzie care poate fi trasă din acest grafic este că investitorii mari încă găsesc piața scumpă pentru a cumpăra și ieftină pentru a vinde. $BTC $ETH

Piața este în primele etape ale sezonului altcoin

În grafic:
* Ianuarie → creștere puternică (~3.3K)
* Începutul lunii februarie → scădere bruscă (~1.8K)
* Ulterior → recuperare slabă (în jur de ~2K)

Așadar, trendul continuă clar într-o mișcare orizontală, încercând să se recupereze de la niveluri scăzute.

În special la începutul lunii februarie, se observă ieșiri foarte puternice (în jur de -150K ETH). Normal, acesta este un semnal optimist. Cu toate acestea, prețul a scăzut în aceeași perioadă. Aceasta este o divergență foarte importantă. Acest grafic încalcă scenariul clasic din manual. Adică, prețul scade când ar trebui să crească în timpul ieșirilor de pe piață. Acest lucru arată că nu există cerere pe partea de spot. Investitorii retrag ETH din schimburi, presiunea de vânzare scade, dar cumpărarea nu apare. Așadar, există HODL, dar nu există o nouă influx de bani. O slăbiciune structurală apare. Acest lucru arată că nu există lichiditate pe piață. În această situație, așteptarea unei creșteri puternice pentru Ethereum ar fi o mare greșeală. Creșterile rămân întotdeauna reactive. Direcția își va continua trendul orizontal descendent.

Ethereum a reprezentat întotdeauna și altcoins. Prin urmare, suntem în primele etape ale raliurilor altcoin. Deoarece ETH este încă slab și nu există o nouă influx de lichiditate. Nu sunt suficienți bani pe piață pentru a conduce un raliu al altcoin-urilor. Investitorii sunt precauți și aleg să rămână în numerar. Nu mă aștept la această creștere decât dacă ETH depășește $2.5K cu volum mare. $ETH

Sunt vânzările cauzate de minerii de Bitcoin care generează pierderi?

De la începutul anului 2025, raportul de aprovizionare al minerilor a scăzut constant. Acest lucru indică o scădere a cantității de BTC pe care minerii o trimit la Binance. În aceeași perioadă, prețul crește mai întâi, apoi scade brusc. Cu alte cuvinte, în ciuda scăderii vânzărilor minerilor, prețul poate încă să scadă.

Minerii au costuri fundamentale, cum ar fi electricitatea, hardware-ul, operațiunile și finanțarea. Pentru minerii de mari dimensiuni, aceste costuri de obicei se echilibrează în funcție de condițiile de piață. După reducerea la jumătate, aceste costuri cresc semnificativ. Dacă prețul se apropie de cost, minerii vând mai mult. Dacă prețul este mult peste cost, minerii reduc vânzările și încep să acumuleze. În 2026, în funcție de regiune și condiții, se știe că cei mai mari mineri vor avea costuri de bază în intervalul de $34K-$43K, în timp ce costul de bază al minerului mediu va fi în intervalul de $75K-$87K. Prin urmare, este clar că majoritatea covârșitoare a minerilor se află fie în zona de cost, fie operează cu pierderi.

Minerii sunt singurii actori care produc constant BTC nou pentru piață. O scădere a acestei aprovizionări reduce presiunea naturală de vânzare pe piața spot, restrângând lichiditatea, în special pe termen scurt.

În acest grafic, raportul de aprovizionare al minerilor este în scădere, indicând că minerii nu vând sau vând foarte puțin. În ciuda acestui fapt, prețul scade. Acest lucru arată că presiunea de vânzare nu provine de la mineri. Aceste vânzări vin de la investitorii spot, fluxurile ETF și balene, creând riscuri macro.

Ultima parte a graficului arată raportul de aprovizionare al minerilor aproape de nivelurile sale cele mai scăzute.
Aceasta dovedește că minerii nu sunt în poziția de a vinde și se confruntă cu presiunea costurilor.

Faptul că prețul scade în ciuda unei părți de aprovizionare slabe indică o lipsă de cerere. Cu alte cuvinte, pentru a spune că prețul Bitcoin a atins minimul, trebuie să vedem cerere. Nu există încă o cerere nouă, așa că prețul pare destul de predispus să formeze noi minime. $BTC

Cred că Ethereum va testa din nou vârful său recent, în jurul nivelului de 2400 $. După aceea, mă aștept la o scădere la nivelul de 1760 $. Se va încerca mai întâi o poziție lungă, apoi una scurtă? Cred că da. $ETH

Bitcoin ar putea experimenta ultima sa mișcare ascendentă într-o bandă orizontală. Cred că o scădere este inevitabilă, cu excepția cazului în care $72750 este depășit. Aș căuta un punct de intrare pentru o tranzacție scurtă atunci când prețul crește peste $72750.

🏋️‍♀️Suporturi:
▪️$64800 (Suport pentru Mișcare Orizontală)
▪️$57835 (Suport Nefolosit)
▪️$51715 (Suport Puternic)
▪️$41450 (Suport pentru Fund Potențial)
$BTC

DXY continuă să se tranzacționeze lateral în cadrul intervalului său de acumulare. Nu mi-am eliminat graficele din urmă cu câteva luni, așa că putem vedea mișcarea. Acum mă aștept ca indexul #dollar să scadă la nivelul 95-96 cu aceeași patarnă de urcare și coborâre. Aceasta înseamnă că s-ar putea să observăm o creștere pe termen scurt în piața #crypto. #DXY

Această grafică $BTC Dominanța (BTC.D) arată cota de piață totală a Bitcoin în valoarea totală a criptomonedelor. Din punct de vedere tehnic, are o structură de interval destul de curată.

Pe graficul Btc.d există o comprimare în intervalul %58.2 – %60.1 de mult timp. Banda medie: %59.1 (punct de echilibru / pivot). Este clar un market de interval (perioadă de indecizie).

* Rezistență superioară: %60.0 – 60.1
* Nivel mediu: %59.1
* Suport inferior: %58.2

Aceste niveluri au fost testate de nenumărate ori și funcționează foarte bine.

Prețul actual se află acum sub pivot (59.1). În ultimele mișcări se formează Lower high-uri (slăbire). Fiecare încercare de a ajunge la banda superioară este respinsă.

Așteptările mele sunt că, mai întâi, va avea loc o reacție mică cu 59.5 – 60, urmată de o respingere și apoi o cădere spre suportul de 58.2.

Dacă dominanța BTC scade, #Altcoin-urile se întăresc (bias ALT SEASON). În timp ce BTC rămâne orizontal/slab, altcoin-urile performează mai bine. În special, $ETH altcoin-uri mid-cap vor avea o performanță mai bună.

Piața este acum indecisă, dar fiind sub 59.1, suntem mai aproape de o ruptură în jos, iar bias-ul bearish continuă. Probabilitatea de a testa 58.2 este ridicată. Acest lucru sugerează un mediu favorabil altcoin-urilor pe termen scurt. Totuși, cred că această situație va fi de scurtă durată. Putem vedea o primăvară falsă a creșterii.

XRP se pregătește pentru o nouă minimă
Să ne concentrăm direct pe situația actuală în acest grafic. Preț: aproximativ 1.3$ Oferta de pe bursă: crește în jur de 2.7–2.8. Asta înseamnă că XRP care intră pe bursă crește în timp ce prețul scade. Acum știm că XRP-urile care intră pe bursă sunt vândute. Investitorii transferă XRP pe bursă. Oferta care vine creează presiune de vânzare. Bursa Binance este o bursă unde se află instituții și investitori mari. De aceea, examinarea acestor date cu atenție poate fi foarte utilă.

În ultimul segment, oferta de schimb s-a întors din nou în sus, iar prețul nu poate reacționa. Deoarece pe piață intră un nou potențial de vânzare. În plus, partea cumpărătorilor nu este vizibilă. Asta înseamnă că cumpărătorii nu pot domina vânzările. Partea bear câștigă.

Dacă această situație continuă, prețul va continua să aibă o tendință descendentă orizontală. Reacțiile rămân slabe. Fiecare lumânare de creștere este contracarată de vânzători. Probabilitatea de noi încercări de minimă crește.

Acum, aceste date evidențiază clar structura bearish. Deși pot exista mișcări ascendente pe termen scurt, nu cred că vor fi durabile. Graficul oferă semnalul unei noi pregătiri pentru un minim pentru XRP. $XRP

Argintul a atins un vârf de aproximativ 115 $. Apoi a început o scădere abruptă. În prezent, maximul inferior este de aproximativ 95 $ și minimul inferior este de aproximativ 63 $. Putem spune clar că trendul a fost rupt și a început o tendință descendentă.

74.9 (1.618 fibo) → rezistență puternică (va avea dificultăți în a se inversa)
60.7 (1.272 fibo) → suportul principal actual
54.9 → un obiectiv inferior (dacă suportul este rupt)

O revenire din regiunea 60-63 pare foarte probabilă.

#Argintul este o investiție în metal industrial. Cea mai mare diferență față de aur este că este un metal semi-industrial. Adică, este un activ al cărui așteptări de creștere scad într-un mediu de război și incertitudine economică. În aceste perioade riscante, primele vândute sunt întotdeauna active volatile și metale industriale. Prin urmare, argintul devine o țintă directă aici.

Din punct de vedere tehnic, prețul argintului a crescut foarte repede. 90% din astfel de mișcări sunt inversate la fel de repede. Așadar, această scădere poate fi considerată de fapt o corecție a creșterii exagerate.

Scăderea simultană a aurului și argintului indică o aversiune a pieței față de risc și o dorință a balenelor de a rămâne în numerar. Cererea de USD suprimă active precum aurul și argintul. În acest scenariu, este necesar să monitorizăm îndeaproape nivelul de suport de 60 $. $XAG

Aurul a coborât sub canalul său ascendent de lungă durată.

4.67K (1.618 fibo) → acum rezistență puternică
4.40K regiune → suport pe termen scurt (în prezent testat)
4.01K (1.272 fibo) → următorul suport puternic

Tendința a fost ruptă. S-a format un maxim mai mic și un minim mai mic. A devenit bearish pe termen scurt.

🧠 Întrebarea Reală: “De ce scade aurul în timp ce există un război?”
În mod normal, #Aurul ar crește atunci când riscul geopolitic, inflația și prețurile petrolului cresc. Cu toate acestea, de data aceasta există o scădere bruscă. Acest lucru se datorează faptului că Aurul și #Dolarul sunt întotdeauna corelate invers, iar noi vedem sume mari de bani fugind spre dolar în loc de aur.

Aurul este un activ fără dobândă. Percepția că ratele dobânzilor nu vor scădea în acest mediu de război pune, de asemenea, presiune asupra aurului.

Creșterea aurului fără o corecție a determinat, de asemenea, balenele să realizeze profituri.

Creșterea prețurilor petrolului creează inflație, dar poate duce, de asemenea, la o preferință pentru obligațiuni în detrimentul aurului.

În rezumat, această scădere nu este nelogică; dimpotrivă, a fost o scădere destul de curată. Tendința a fost ruptă, dolarul este puternic, iar așteptările privind ratele dobânzilor creează presiune. Prin urmare, aurul se distinge în prezent ca un activ unde profiturile sunt realizate.

Dacă prețul se menține la 4.40, ar putea avea loc o reacție.
Dacă 4.40 este rupt, regiunea 4.00K va fi testată. Această posibilitate pare mai probabilă. $XAU

Ethereum rămâne scump pentru cumpărători

Recent, fluxul net a fost constant negativ, ceea ce înseamnă că investitorii scot regulat ETH din schimburi. Oferirea de ETH de vânzare se slăbește pe piața spot. Cu toate acestea, acest lucru nu se reflectă puternic în preț. Prețul oscilează în jurul valorii de 2,1K $. Există o creștere cu volum scăzut. În mod normal, cu un astfel de flux mare, o recuperare rapidă a prețului ar fi de așteptat, dar acest lucru nu se întâmplă. Acest lucru se datorează faptului că, chiar și fără vânzare, există o lipsă de cerere și o presiune macroeconomică.

Ethereum a mai înregistrat și salturi de flux net în sus, în special în ultimele 2-3 luni. Acest lucru arată că presiunea de vânzare a fost întâmpinată la fiecare încercare de mișcare ascendentă.

Fed a anunțat că a menținut ratele dobânzilor neschimbate. Aceasta este o situație neutră-pozitivă. Nu există lichiditate suplimentară, dar este o mișcare care reduce presiunea macroeconomică. Războiul din Orientul Mijlociu determină balenele să prefere să rămână în numerar. Prin urmare, chiar dacă ratele dobânzilor sunt neschimbate, cererea pentru crypto este slabă.

Pe scurt, partea de ofertă ETH este optimistă, dar nu există cumpărători. Cred că cumpărătorii consideră în continuare prețul scump și așteaptă o nouă minimă. $ETH

Grafica, fiind TOTAL3 (capitalizare totală de piață excluzând $BTC și $ETH ), reflectă de fapt sănătatea generală a pieței altcoin-urilor. Prin urmare, structura pe care o vedem aici descrie direct apetitul pentru risc al altcoin-urilor.

Structura macro este încă într-o tendință descendentă. Seria de maxime mai mici și minime mai mici care a urmat vârful din septembrie nu a fost ruptă. Așadar, în imaginea de ansamblu, piața este încă slabă. Prețul nu a reușit să rupă rezistența de 765T. Chiar dacă ar fi făcut-o, cred că ar fi ajuns la un maxim de 850T. Intervalul 715T-765T pare a fi o zonă de "inversare sau continuare".

Pe termen scurt, cumpărătorii încearcă o ruptură. Totuși, acest lucru nu constituie încă o inversare a tendinței. Dacă prețul trece de 0.786 (765B) și menține acel nivel, am putea vedea o ușurare pe termen scurt în altcoin-uri. Tendința macro este încă bearish.

Raportul Bitcoin Whale Ratio

Raportul Whale Ratio arată pur și simplu cotația BTC trimisă către burse de către balene mari în cadrul fluxului total. Când raportul crește, înseamnă că jucătorii mari mută mai mult BTC către burse. Acest lucru semnalează de obicei o intenție crescută de vânzare.

Privind perioada recentă, prețul a început deja să scadă într-o structură slabă și nu a produs încă un semnal puternic de recuperare. În acest moment, creșterea raportului Whale Ratio indică o schimbare în calitatea ofertei care intră pe piață. Cu alte cuvinte, jucătorii mai mari devin mai activi, în loc de investitorii mici. Deoarece această situație este deosebit de relevantă în timpul unui proces de recuperare, creșterea raportului Whale Ratio suprimă această recuperare. Deoarece probabilitatea de a întâlni presiune de vânzare în încercările ascendente crește. Având în vedere că tendința principală a prețului este o tendință descendentă, această creștere a raportului ar putea accelera continuarea declinului. Deoarece lichiditatea adăugată pe partea de vânzare este mai grea.

În special, deoarece aceste date aparțin uneia dintre piețele spot cu cel mai mare volum, mișcările de aici afectează direct formarea prețului. Prin urmare, efectul creșterii observate aici este resimțit în general mai clar și imediat.

Nu putem spune că prețul este acum la fundul său, dar încearcă să înceapă să crească dintr-un punct scăzut. Dacă raportul Whale Ratio este în creștere, aceasta ar putea fi o mișcare pentru a transforma creșterea prețului într-o oportunitate de vânzare.

Pe termen scurt, această structură ar putea limita mișcările ascendente și ar putea determina prețul să se consolideze orizontal sau să se confrunte cu o presiune descendentă reînnoită. În special în zonele în care jucătorii mari sunt activi și fluxurile sunt concentrate, direcția prețului este în general mai rigidă și decisivă. Având în vedere că Bitcoin a spart nivelul de rezistență de $72750 fără volum semnificativ, prețul ar putea înfrunta presiune de vânzare.

În rezumat, creșterea raportului Whale Ratio generează un semnal de suprimare pentru preț în structura actuală a pieței. $BTC

Lista de delistare Binance
$LRC $FORTH $NTRN

🇷🇴 SEC și CFTC au clasificat 16 active cripto ca „mărfuri digitale” și le-au declarat ca nefiind valori mobiliare. $BTC $ETH $SOL

Pentru Ethereum, 2500 $ este un nivel de rezistență foarte puternic. 2650 $ a devenit rezistența tendinței. Dacă acest nivel este spart, putem spune că tendința s-a întors în sus. Cu excepția cazului în care este spart – și nu mă aștept să fie spart până în ultimul trimestru din 2026 – direcția va continua să coboare. $ETH

Sezonul taurului nu a sosit încă, dar se pare că sezonul hype-ului încrezător a venit. Văd pe cei care tranzacționează în speranțe false cu fiecare lumânare verde, dar nu am văzut încă o inversare de tendință confirmată.

Pentru o inversare de tendință, #Bitcoin trebuie să închidă peste $81,500. Dacă prețul rămâne peste nivelul de suport de $72,750, ar putea fi o capcană. Pe baza analizei mele on-chain, cred că crește din cauza creșterii pozițiilor scurte. $BTC