De acordo com a PANews, um relatório recente da 10x Research destaca o desempenho fraco da maioria dos fundos de hedge de criptomoedas. Desde o final de 2017, o Bitcoin viu um aumento notável de mais de 565%, enquanto o retorno médio para fundos de hedge de criptomoedas típicos é inferior à metade disso, com a diferença continuando a aumentar. Os dados revelam que os 100 principais fundos de hedge de criptomoedas têm uma taxa de retorno média de apenas 272%, ficando atrás em 293%, o que supera seus retornos totais. Esses fundos exibem uma alta correlação de retorno mensal de 89%, dificultando a oferta de diversificação eficaz ou proteção contra riscos.
Atualmente, as altcoins não conseguiram gerar entusiasmo no mercado, e estratégias como arbitragem de taxa de financiamento tornaram-se ineficazes, com estratégias de volatilidade também entrando em colapso. Apesar desses desafios, a maioria dos fundos continua a depender de estratégias desatualizadas, lutando para se adaptar às mudanças do mercado. A verdadeira vantagem está na adoção de estratégias táticas, mudando para o comércio de tendências e se afastando do pensamento convencional. Enquanto isso, os investidores de varejo estão cada vez mais recorrendo a ETFs de Bitcoin em vez de fundos de hedge de alta beta, sublinhando a necessidade urgente de transformação na indústria de fundos.
