Según Odaily, la Comisión de Valores y Bolsa de EE. UU. (SEC) anunció el 20 de mayo de 2025 que ha presentado una demanda contra Unicoin, Inc., con sede en la Ciudad de Nueva York, y tres de sus ejecutivos. La SEC los acusa de hacer declaraciones falsas y engañosas en la emisión de certificados que afirmaban ofrecer acceso a tokens de Unicoin y acciones comunes. Los ejecutivos involucrados incluyen al CEO y Presidente Alex Konanykhin, la ex Presidenta y actual Directora Silvina Moschini, y el ex Director de Inversiones Alex Dominguez.
La SEC alega que Unicoin y sus ejecutivos engañaron a más de 5,000 inversores al afirmar que sus tokens estaban respaldados por miles de millones de dólares en bienes raíces y capital de empresas pre-IPO, mientras que el valor real de los activos era significativamente menor. Además, la SEC afirma que Unicoin reportó falsamente ventas de más de $3 mil millones en certificados, mientras que la cantidad real recaudada no superó los $110 millones. También publicitaron falsamente que sus certificados y tokens estaban registrados en la SEC.
La demanda se ha presentado en el Tribunal de Distrito de EE. UU. para el Distrito Sur de Nueva York. La SEC busca una orden judicial permanente, la devolución de ganancias ilícitas, sanciones civiles y una prohibición para que los ejecutivos sirvan en cualquier capacidad dentro de la empresa. El Consejero General de Unicoin, Richard Devlin, también ha sido acusado de negligencia por hacer declaraciones falsas similares y ha acordado pagar una sanción civil de $37,500.