TradingShot

Биткойн (BTCUSD) демонстрирует еще одну важную циклическую особенность, которая так последовательно проявляется с момента своего появления. Это не только впечатляющая симметрия его 4-летних циклов, но и 'меньшие' характеристики по пути для тех, кто внимательно следит за движением.
Одним из таких примеров является трендовая линия более высоких минимумов, которая начинается после каждого дна медвежьего цикла BTC. Когда цена пробивает эту трендовую линию во время следующего медвежьего цикла, рынок падает еще как минимум на -43.51% (в других двух случаях падение составило -48.19% и -49.08%).

Биткойн (BTCUSD) нашел поддержку на уровне 1D MA50 (синяя трендовая линия) после недавнего отскока от 1D MA200 (оранжевая трендовая линия). Все задаются вопросом, удержится ли этот уровень и 'спасет ли он день'.
Историческое ценовое движение всех прошлых медвежьих циклов не внушает оптимизма. Как вы видите, в 2022, 2018 и 2014 годах, каждое консолидация 1D MA50 после отскока от 1D MA200 в конечном итоге приводила к пробою вниз (в некоторых случаях даже в течение нескольких дней) и новым минимумам для цикла.

Мы обсуждали этот вопрос много раз за эти годы, и он никогда не теряет актуальности и дает полезные выводы. Биткойн (BTCUSD) имеет отрицательную корреляцию с Индексом доллара США (DXY), и это факт, так как BTC измеряется в USD.
В сегодняшнем анализе мы представляем Фазы DXY на основе недавнего исследования Халвинга, которое мы провели по BTC, с Пиками Цикла, которые обычно находятся около 0.382 Фибоначчи, и Дном около 0.618 Фибоначчи между Халвингами.
Как уже упоминалось, естественно, что дешевый USD бычий для BTC, в то время как сильный USD медвежий. Это Фаза, в которой сейчас находится DXY, зеленая Фаза, где он исторически растет в рамках своего Цикла. То, что технически следует за этим, - это фаза консолидации (синий Прямоугольник), где DXY в основном торгуется вбок до своей окончательной коррекции (красный).

Эфир (ETHUSD) показал самую сильную 1W красную свечу на прошлой неделе с 26 января, и технически это инициировало 3-ю медвежью ногу текущего медвежьего цикла.
Последующие отказы на 1W MA200 (оранжевая трендовая линия) подчеркнули отсутствие покупательной силы, чтобы пробить это сопротивление, и технически это завершает 3.5-месячную фазы консолидации, аналогичную предыдущим двум, которые инициировали идентичные медвежьи ноги с падением около -48%.
Первый уровень поддержки - это 1M MA100 (красная трендовая линия) около $1750, который поддерживал на минимумах 02 февраля 2026 и 07 апреля 2025, и если он будет пробит, то следующий минимум апреля 2025 года составит $1390.

Биткойн (BTCUSD) только что закрыл прошлую неделю с сильным отскоком от своей 1D MA200 (оранжевая трендовая линия), которая исторически была абсолютным сопротивлением во время медвежьих циклов, и самой сильной красной 1W свечой за 2 месяца.
Но что еще более 'страшно', так это то, что это отклонение произошло примерно через 220 дней после пика бычьего цикла, что точно соответствует времени, за которое BTC отклонился от своей 1D MA200 с момента пика цикла во время медвежьего цикла 2018 года.
Чтобы сделать фракталы более похожими, 1W RSI в обоих случаях отклонился точно на уровне 51.50. То, что произошло после этого отклонения в 2018 году, это несколько недель бокового движения между 1D MA200 и последним минимумом перед окончательной распродажей до 1.5 Фибоначчи для формирования дна.

Биткойн (BTCUSD) завершил 760 дней с момента последнего халвинга, и это имеет важное значение. Исторически, каждый раз, когда БТК завершал 760 дней с момента халвинга, он сразу же падал.
Как вы можете видеть на этих веласах, сигнал на 760 дней всегда появлялся перед уровнем 0.618 Time Fibonacci между циклами халвинга, за исключением декабря 2014 года, который произошел точно на нем.
В любом случае, за ним обычно следует обрушение, которое является последним сильным распродажей и технически инициирует процесс дна. Текущий уровень 0.618 Time Fib ожидается в октябре 2026 года, что совпадает с теорией однолетней медвежьей модели, поэтому высока вероятность увидеть дно цикла вокруг этого времени.

Простой, но очень мощный график. Этот анализ показывает Биткойн (BTCUSD), сосредоточенный в основном на его медвежьих циклах и S&P500 (SPX) в течение этих периодов. По сути, как S&P500 ведет себя во время медвежьих циклов BTC.
Как видите, Биткойн очень последователен в своих медвежьих циклах (красные прямоугольники). Это были сильные коррекции в виде моделей Channel Down и они были очень симметричны по длительности, продолжаясь примерно 1 год.
В течение этих периодов S&P500 испытал одну очень четкую коррекцию медвежьего цикла в виде агрессивного Channel Down в 2022 году. Предыдущий (2018) также был медвежьим циклом, но менее агрессивным, в виде Мегафона. Тем не менее, он сделал более низкий минимум в конце. В 2014 году, однако, S&P500 вообще не корректировался, а поднялся в пределах Channel Up. Не агрессивный, но все же Channel Up.

Tron (TRXUSD) показывает невероятную стойкость в последнее время, так как, несмотря на откат последних месяцев, он вот-вот протестирует максимумы августа 2025 года.
Тем не менее, его паттерн 1W RSI, который находится под нижними максимумами и цена сейчас тестирует трендовую линию, имеет схожий паттерн с медвежьим циклом 2021-2022 годов. Именно во время этого третьего ралли и теста нижних максимумов (2 мая 2022 года) TRX был отклонен и начал свою финальную медвежью ногу.
Этот финальный откат произошел и достиг дна на 1W MA200 (оранжевая трендовая линия), которая также находилась на уровне поддержки медвежьего цикла, сформированного минимальной отметкой 21 июня 2021 года. В то же время, 1W RSI достиг дна около 33.00 (почти перепродан).

Биткойн (BTCUSD) в данный момент тестирует свою 1D MA200 (оранжевая трендовая линия), естественное сопротивление Медвежьего Цикла, в первый раз с 3 ноября 2025 года. Отказ здесь подтвердит продолжение Медвежьего Цикла, который продолжает воспроизводить ценовое действие Цикла 2022 года.
С технической точки зрения, обе структуры схожи даже до начала Медвежьих Циклов. Недавний минимум февраля пробил уровень Всех Времен (ATH) предыдущего Цикла (красный круг), что точно соответствует тому, что сделал Медвежий Цикл 2022 года на неделе 13 июня 2022 года (синий круг). После этого BTC сделал последний минимум на своей 1W MA350 (красная трендовая линия), чуть выше уровня 0.786 Фибоначчи предыдущего Цикла, который как раз совпал с максимумом 24 июня 2019 года (оранжевый круг).

Биткойн (BTCUSD) следовал точно такому же паттерну доминирования USDT (синяя трендовая линия) в период с 2020 по 2022 год.
Как вы можете видеть, Тройная Вершина USDT.D (синие круги) в предыдущем Цикле изначально была Поддержкой для BTC во время Бычьего Цикла, а затем первым Минимумом во время Медвежьего Цикла (зеленые круги).
Когда USDT.D пробил уровень, BTC установил новый Нижний Минимум, а при последующем откате USDT.D сформировался новый Медвежий Флаг. Это было ограничено ниже 1D MA200 BTC (оранжевая трендовая линия), которая была протестирована на прошлой неделе, и когда USDT.D возобновил восходящее движение, Биткойн сформировал дно Медвежьего Цикла на 1W MA350 (красная трендовая линия).

Биткойн (BTCUSD) достиг сильного кластера сопротивления, где исторически три предыдущих медвежьих цикла были отвергнуты в сильную распродажу.
Следуя за февральским минимумом чуть выше 1M MA50 (красная трендовая линия), BTC сейчас на третьем подряд зеленом месяце, но тестирует уровень Пивота. Ранее это была поддержка (по закрытиям тел свечей на 1M), которая в предыдущих медвежьих циклах превратилась в сопротивление, запустив вторую и финальную распродажу цикла.
В то же время, 1M MA20 (синяя трендовая линия), которая находится прямо над ним, исторически пробивает вверх через год после того, как пробивается вниз в медвежьем цикле. Наличие линии более низких максимумов также добавило дополнительное давление на этот кластер сопротивления (синие круги).

Ралли Биткойна (BTCUSD) за последние 6 недель произошло после того, как индикатор Страха и Жадности (F&G) отскочил от Зоны Страха. С начала текущего Медвежьего Цикла это всего лишь 2-й раз, когда он касался Страха, и наблюдается явная корреляция между этим индикатором и предыдущими Медвежьими Циклами.
За последние 12 лет каждый Медвежий Цикл заставлял F&G касаться Зоны Страха трижды, прежде чем цикл достигал дна. После 3-го теста Страха, BTC достигал дна немного позже. Как уже упоминалось, мы все еще на 2-м тесте Страха в текущем Медвежьем Цикле, и если произойдет разворот цены сейчас, это может привести к тому, что F&G снова коснется Страха примерно в июле. Это идеально совпадает с ожиданием 4-летнего цикла (1-летний Медвежий Цикл) о дне около октября 2026 года.

Биткойн (BTCUSD) собирается протестировать свою 1D MA200 (красная трендовая линия), которая, как показано вчера, была ключевым сопротивлением во время прошлых медвежьих циклов. Кроме того, он также вошел в основную зону сопротивления, которая была упущена рынком.
Это Пивотная зона (синий прямоугольник), которая началась на предыдущем минимуме (поддержка) и сейчас тестируется как максимум (сопротивление). Эти 'ступеньки', как мы их называем, были явно заметны во время предыдущего (2022) медвежьего цикла и на самом деле были основной структурой, которая направляла нисходящий тренд вплоть до дна. Круги указывают уровни контакта как поддержки, так и сопротивления.

Биткойн (BTCUSD) завершил 1D MA50/100 Бычию Перекрестку в прошлую среду и движется к своему 1D MA200 (оранжевая трендовая линия), уровню, который остается неизменным с 03 ноября 2025 года, действуя как естественное Сопротивление Медвежьего Цикла.
На самом деле, это была техническая Сопротивление на всех предыдущих Медвежьих Циклах BTC с 2014 года. Как показывают эти графики, Биткойн тестировал 1W MA200 примерно в то же время в те годы, что и сейчас, и каждый раз, когда он его достигал, цена мгновенно разворачивалась к агрессивной распродаже.
Тест 1D MA200 совпал с тестом (или близким тестом) уровня 0.5 Фибоначчи (синий). В 2014 и 2022 годах это также происходило именно во время формирования Бычием Перекрестка 1D MA50/100, который, как уже упоминалось, только что произошел.

Мы представили эту идею 2 месяца назад, но, возможно, так визуально легче понять.
Неудача Dogecoin (DOGEUSD) в установлении нового исторического максимума (ATH) во время последнего Бычьего цикла (2023 - 2024) напоминает аналогичную неудачу XRP (XRPUSD) в достижении ATH в его Бычьем цикле 2019 - 2021.
На самом деле, вся макро многолетняя структура между двумя почти идентична, при этом DOGE 'отстает' от XRP примерно на 3,5 года по ценовым движениям. Конечно, это не настоящее отставание, но паттерны действительно почти одинаковые.
Осталось увидеть, найдет ли Doge в конечном итоге поддержку, но с февраля он стабилизировался и может двигаться вбок до конца Медвежьего цикла, как это делал XRP в июне 2022 года, проведя оставшиеся 6 месяцев Медвежьего цикла в консолидации. Не будем забывать, что DOGE также достиг дна в июне 2022 года, прежде чем Bitcoin и общий крипторынок в его Медвежьем цикле 2021 - 2022 и фактически не имел устойчивого ралли до 2024 года.

Кевин Уорш, как ожидается, станет новым председателем Федеральной резервной системы 15 мая 2026 года, и такие новости не совсем обнадеживают для Биткойна (BTCUSD).
На самом деле, исторически это были катастрофические результаты, так как за последние 12 лет и за последние 3 срока председателя ФРС БТК всегда значительно снижался с первого дня нового председателя в должности.
3 февраля 2014 года Джанет Йеллен приняла присягу, и Биткойн рухнул на -80% до дна. Первый срок Джерома Пауэлла начался 5 февраля 2018 года, и цена обрушилась на -73,50% почти за год. Второй срок Пауэлла начался 23 мая 2022 года, зафиксировав -62% общего снижения.

Во-первых, с Днем труда тех, кто его отмечает, и на этой ноте, Биткойн (BTCUSD) закрыл 2 подряд зеленых месяца! Это редкое достижение для медвежьего цикла, так как с 2011 года и первого медвежьего цикла, BTC записал 2 подряд зеленые 1M свечи только дважды.
Впервые это произошло в 2014 году во время медвежьего цикла между маем и июнем, и второй раз в 2022 году во время медвежьего цикла между февралем и мартом. Так что третий раз за всю историю это достижение только что произошло. Никогда не было 3 подряд зеленых месяца в медвежьем цикле, так что исторически мы должны увидеть, как BTC продолжает снижение в этом месяце.

Биткойн (BTCUSD) начинает новый день после вчерашнего решения ФРС по ставкам, где комитет оставил ставки без изменений. Этот график показывает, что статистически заседания ФРС были невероятно медвежьими для рынка.
Более конкретно, 9 из последних 10 встреч привели к сильным падениям. Измеряя от пиков чуть до или сразу после заседаний ФРС, 'самое слабое' падение составило -5.85%, а 'самое сильное' -33.08%. Примечательно, что коррекции были равномерно распределены как в медвежьем, так и в бычьем цикле. На самом деле, бычий цикл показал 2-е по силе падение -27.99%, а также 3-е (-16.21%).

Эфириум (ETHUSD) торгуется в нисходящем канале на протяжении всего медвежьего цикла с момента достижения исторического максимума (ATH) 24 августа 2025 года. Цена сейчас немного ниже вершины (линии тренда нижних максимумов) этого паттерна, только что пробив уровень коррекции Фибоначчи 0.382, где предыдущая медвежья нога была отвергнута.
Этот паттерн на данный момент имел две медвежьи ноги, обе сильно симметричны. Первая упала на -47%, в то время как вторая завершила общее падение на -48.69%. Сейчас кажется, что мы выходим из стандартной фазы консолидации, которая запускает следующую медвежью ногу. Пока 200-дневная скользящая средняя (линия тренда оранжевого цвета) остается сопротивлением, паттерн остается актуальным, и должна начаться третья медвежья нога.

Этот график представляет собой детальный анализ полной активности Биткойна (BTCUSD) как в Бычьем, так и в Медвежьем цикле. Симметрия Бычьего цикла была невероятной, от Дна до Пика его можно точно разделить на три Этапа по 50 недель (350 дней) каждый, а затем еще на два, что в сумме дает нам 6 Фаз.
Если мы применим такую же продолжительность в 350 дней к Медвежьему циклу с его пика 6 октября 2025 года, мы получим ожидание потенциального дна 21 сентября 2026 года, что практически совпадает с началом октября через две недели. Применяя ту же структуру Фазы, мы можем видеть, что BTC уже вошел в Фазу 2, которая, очевидно, является финальной в Медвежьем цикле.