Por que a maioria dos traders perde durante expansões de volatilidade?

Quando a volatilidade se expande, o preço não se move aleatoriamente. Ele se move mecanicamente.

Durante eventos de estresse, três fatores determinam o resultado:

1. Concentração de alavancagem

2. Estrutura de interesse aberto

3. Profundidade de liquidez

Se o interesse aberto se expande agressivamente enquanto a liquidez diminui, os movimentos para baixo se aceleram assim que níveis-chave são rompidos. Cascatas de liquidação se tornam ciclos de feedback auto-reforçantes.

Muitos traders se concentram em previsões. Poucos se concentram na gestão de exposição.

A diferença entre sobrevivência e liquidação raramente é inteligência.

É o dimensionamento da posição e o momento da redução de risco.

Antes de entrar em qualquer negociação, pergunte:

• Se a volatilidade dobrar, esta posição sobrevive?

• É convicção ou sobreexposição?

• A liquidez é forte o suficiente para absorver estresse?

Os mercados recompensam a disciplina muito mais consistentemente do que a confiança.

A gestão de risco não é defensiva. É posicionamento estratégico.

#Marketstructure #RiskManagement #cryptoeducation #BinanceSquare