6.26 превью по акциям США: Micron не тянет, Apple тормозит
Братва, сегодня пятница. На премаркете фьючерсы по акциям США продолжают снижаться.
Сначала — к обзору вчерашнего дня, то есть 25 июня. Micron взлетела на 15,7%, потянув за собой целую группу чипов памяти: SanDisk — до +22%, Applied Materials — +13%, Western Digital — +5%.
Но Nasdaq все равно упал на 0,46%, и это уже четвертый день подряд. Основная причина — давление со стороны «Большой технологической семерки»: Apple (-6,1%), потому что MacBook и iPad объявили о повышении цен; Microsoft (-3,5%); Nvidia (-1,6%); Amazon (-3,1%); Meta (-2,7%). Промышленный индекс Dow, наоборот, удержался за счет роста не-теха — Caterpillar и Merck.
Скорее всего внутренняя „перетасовка“ продолжится и сегодня: продавцы памяти Micron и связанная цепочка накопили прибыль «на ура», а покупатели памяти — Apple и Mag7 — под давлением издержек. Та же самая AI-цепочка: в одном месте «лед и огонь». Сегодня на премаркете большая тех снова слабая — и это снова тащит вниз фьючерсы.
Макрофон не изменился. Вчера PCE подтвердил, что инфляция возвращается: в целом 4,1%, базовая 3,4% — максимум с октября 2023 года. Также в очередной раз вверх пересмотрели ВВП за 1 квартал.
Экономика сильная плюс инфляция липкая — спор о том, будет ли ФРС повышать ставки в этом году, все еще висит в воздухе. Это и есть корень, который давит на оценку технологических компаний. Нефть, правда, продолжает помогать: WTI пробила 72 и опустилась до минимума с конца февраля.
Сегодня есть еще две небольшие новости:
1) Окончательное значение индекса потребительских настроений Университета Мичигана за июнь.
2) Это последний торговый день в первой половине года — следите за настройками и перестановками в портфелях институционалов в конце месяца и полугодии: это может усилить волатильность.
Проще говоря: это рынок, где у отдельных бумаг есть свои «звезды», но у большого индекса нет понятной основной темы. Micron показала, что спрос на AI реален, но давление издержек у большой тех и высокая оценка тянут общий результат вниз. Не гонитесь за Micron после такого скачка — она уже два дня подряд не смогла удержать Nasdaq. И это, по сути, главный сигнал, который стоит понять #苹果股价跌6.1% #美光营收激增346%至415亿美元
Братва, сегодня пятница. На премаркете фьючерсы по акциям США продолжают снижаться.
Сначала — к обзору вчерашнего дня, то есть 25 июня. Micron взлетела на 15,7%, потянув за собой целую группу чипов памяти: SanDisk — до +22%, Applied Materials — +13%, Western Digital — +5%.
Но Nasdaq все равно упал на 0,46%, и это уже четвертый день подряд. Основная причина — давление со стороны «Большой технологической семерки»: Apple (-6,1%), потому что MacBook и iPad объявили о повышении цен; Microsoft (-3,5%); Nvidia (-1,6%); Amazon (-3,1%); Meta (-2,7%). Промышленный индекс Dow, наоборот, удержался за счет роста не-теха — Caterpillar и Merck.
Скорее всего внутренняя „перетасовка“ продолжится и сегодня: продавцы памяти Micron и связанная цепочка накопили прибыль «на ура», а покупатели памяти — Apple и Mag7 — под давлением издержек. Та же самая AI-цепочка: в одном месте «лед и огонь». Сегодня на премаркете большая тех снова слабая — и это снова тащит вниз фьючерсы.
Макрофон не изменился. Вчера PCE подтвердил, что инфляция возвращается: в целом 4,1%, базовая 3,4% — максимум с октября 2023 года. Также в очередной раз вверх пересмотрели ВВП за 1 квартал.
Экономика сильная плюс инфляция липкая — спор о том, будет ли ФРС повышать ставки в этом году, все еще висит в воздухе. Это и есть корень, который давит на оценку технологических компаний. Нефть, правда, продолжает помогать: WTI пробила 72 и опустилась до минимума с конца февраля.
Сегодня есть еще две небольшие новости:
1) Окончательное значение индекса потребительских настроений Университета Мичигана за июнь.
2) Это последний торговый день в первой половине года — следите за настройками и перестановками в портфелях институционалов в конце месяца и полугодии: это может усилить волатильность.
Проще говоря: это рынок, где у отдельных бумаг есть свои «звезды», но у большого индекса нет понятной основной темы. Micron показала, что спрос на AI реален, но давление издержек у большой тех и высокая оценка тянут общий результат вниз. Не гонитесь за Micron после такого скачка — она уже два дня подряд не смогла удержать Nasdaq. И это, по сути, главный сигнал, который стоит понять #苹果股价跌6.1% #美光营收激增346%至415亿美元