Binance представляет расширенную структуру управления рисками ликвидности для мемекойнов на глобальной блокчейн-конференции
Binance представила новаторский метод оценки рисков ликвидности на рынках мемкойнов, что стало значительным шагом вперед в защите розничных инвесторов и повышении прозрачности цифровых активов. Исследование, представленное на престижной Международной конференции IEEE по блокчейну и криптовалютам (ICBC), демонстрирует растущее академическое и техническое влияние Binance в экосистеме блокчейна.
Две исследовательские работы, связанные с Binance, были приняты конференцией — впервые для платформы — подчеркивая ее приверженность целостности рынка и инновациям. Исследования включают:
Повышение прозрачности рынка мем-токенов: многомерный анализ адресов, связанных с сущностями, для оценки риска ликвидности
Обнаружение адресов Сивиллы в раздачах блокчейна: подход на основе распространения и слияния признаков на основе подграфов
Понимание рисков, связанных с мемкоинами
Такие мем-койны, как DOGE и SHIB, стали очень популярны из-за влияния социальных сетей, часто опережая свою фундаментальную стоимость. Только в 2024 году мем-токены составили 11% от общей капитализации рынка криптовалют, превысив 120 миллиардов долларов. Однако эти активы крайне волатильны и подвержены манипуляциям, что может привести к вводящим в заблуждение показателям ликвидности и повышенному риску для розничных инвесторов.
Исследование Binance выявляет три основные стратегии манипуляции, используемые на рынках мемкойнов:
1. Многоадресная рассылка
Проекты имитируют широкое распространение, отправляя токены на множество адресов в одной транзакции, маскируя концентрированный контроль.
2. Замаскированные активы
Инсайдеры используют несколько кошельков, чтобы создать иллюзию децентрализации, раздувая воспринимаемую глубину рынка.
3. Фиктивная торговля с помощью ботов
Автоматизированные счета генерируют фиктивный объем торгов, чтобы ввести участников в заблуждение относительно уровня ликвидности и ценовой поддержки.
Новая аналитическая структура: кластеризация адресов, связанных с сущностями
Исследователи разработали многомерный метод кластеризации для выявления групп блокчейн-кошельков, которые, вероятно, контролируются одной и той же сущностью. Анализируя потоки средств, поведенческие модели и аномалии, система Binance выявляет скрытую концентрацию собственности, помогая отличать реальную ликвидность от искусственной рыночной активности.
Такой подход обеспечивает более ясную картину ликвидности токенов и может помочь пользователям избегать проектов, склонных к перетягиванию каната или сильному проскальзыванию.
Интеграция в экосистему Binance
Binance уже интегрирует эти идеи в свою платформу через Binance Alpha 2.0 и протоколы подключения токенов. Компания внедряет взвешенную оценку риска ликвидности, адаптивные пороговые значения красных флажков и мониторинг в реальном времени для обнаружения признаков искусственного объема и манипуляций — особенно в высокорисковых листингах memecoin.
«Это исследование — важный шаг к целостности рынка», — заявила исследовательская группа Binance. «Мы стремимся предоставить пользователям инструменты на основе данных, которые выявляют скрытые риски и способствуют более разумному инвестированию».
