O cenário financeiro está evoluindo rapidamente hoje em dia, e as finanças descentralizadas (DeFi) estão ganhando uma atenção maciça devido à sua excepcional acessibilidade, propriedade e experiência do usuário. Mantendo isso em mente, Brian Huang, cofundador do Glider, está colocando seus esforços e sua vasta experiência na Morgan Stanley, XTX e Anchorage para tornar a negociação de criptomoedas acessível para todos.
O Glider é a plataforma que está transformando essa ideia em realidade. Para fazer isso, o Glider está se preparando para lançar após uma captação de $4M liderada pela a16z CSX e vencendo a competição Start in Block na Paris Blockchain Week em abril.
Em uma interação recente com Brian, exploramos muitos aspectos das Finanças Descentralizadas (DeFi). Nos quais ele compartilhou seus pensamentos sobre Fundos Negociados em Bolsa (ETFs), negociação de criptomoedas e a visão por trás do Glider para simplificar as finanças descentralizadas.
Sessão de Entrevista
Q1. Como você trabalhou em empresas de criptomoedas proeminentes como Morgan Stanley, XTX e Anchorage, o que o motivou a moldar a visão para o Glider?
Resposta. Tive a sorte de ver as finanças de muitos ângulos: um grande banco do lado da venda, uma empresa de trading de alta frequência e um custodiante institucional de criptomoedas, todos os quais foram líderes de nível 1 em seu espaço. Pessoalmente, no entanto, estou no mundo das criptos desde 2015, quando participei do infame Projeto Bitcoin do MIT.
Algumas coisas se tornaram claras para mim ao longo dessa progressão: trilhos sem permissão são importantes para democratizar o acesso, e a única maneira de as pessoas usarem a tecnologia é se focarmos na experiência do usuário. A primeira parte é o que espero que a maioria das pessoas esteja no mundo das criptos: sem intermediários, propriedade de seus ativos, acesso a mercados de capitais estrangeiros e liquidação instantânea. Persistimos esses princípios para nossos usuários no Glider. Crie qualquer portfólio e mantenha toda a utilidade de seus ativos. Então, seja capaz de emprestar através de protocolos sem permissão como AAVE para ganhar rendimento.
A segunda parte é sobre tornar as criptos fáceis para todos. Lembro-me dos dias em que esperávamos 20 segundos para o MetaMask confirmar sua transação. Era aterrorizante. Coloquei o endereço certo? O que está demorando tanto? Por que o Etherscan não capturou? Agora temos ferramentas muito melhores e cadeias mais rápidas/baratas, como L2s, que tornam o Glider possível. Você não poderia economicamente construir o Glider há um ano, porque os protocolos não tinham construído coisas como a abstração de contas.
Todas essas empresas podem se beneficiar de trilhos de criptomoedas; é apenas um sistema financeiro melhor no geral. Mais amplamente, as linhas entre finanças, fintech e criptomoedas vão se borrar.
Q2. A visão por trás do Glider é 'A negociação de criptomoedas deve ser tão simples quanto usar um forno e “Ninguém precisa saber como seu forno funciona para usá-lo. O mesmo deve valer para o DeFi.”'. Como você planejou e projetou a infraestrutura do Glider para transformar essa ideia em realidade?
Resposta. Nosso princípio orientador número 1 no Glider é que o DeFi deve ser tão simples quanto possível. Isso se reflete em tudo que construímos e projetamos. O que isso significa? Significa esconder os encanamentos dentro do forno, abstraindo as coisas que os usuários não precisam saber para usar o DeFi.
Especificamente, o Glider não tem gas, não tem assinatura e não tem ponte – coisas que a grande maioria do mundo nunca deveria ter que saber. Em algum momento, até mesmo abstrairemos redes – 99,99% do mundo não se importa com qual rede o token está, o investidor só quer manter o token.
No Glider, tomamos decisões fundamentadas sobre o que é importante para o usuário saber. Não queremos fornecer uma quantidade esmagadora de opcionalidade ou informação. Assim como a Apple toma decisões sobre o que acha ser o melhor para seus usuários, adotamos a mesma abordagem. Nós curamos a experiência DeFi para nossos usuários.
Q. Você acredita que os ETFs estão se tornando obsoletos devido às finanças descentralizadas (DeFi). Você pode elaborar sobre como a DeFi aborda as limitações de propriedade e liquidez que os ETFs não podem?
Resposta. Os ETFs eram todos sobre conveniência e acessibilidade. Era uma maneira mais conveniente para um investidor comprar todas as 500 ações do S&P 500 de uma vez, e era muito mais barato do que comprar as 500 ações subjacentes. DeFi, e especificamente o Glider, fornece a mesma conveniência, melhor acessibilidade e o benefício adicional de realmente possuir os ativos subjacentes.
O que isso significa? Vamos imaginar que um dia as ações estejam na cadeia. Com o Glider, você pode comprar todas as 500 ações com um clique – o mesmo nível de conveniência que um ETF – mas você pode comprar qualquer quantidade da cesta, tornando-as ainda mais acessíveis. Você poderia comprar 0,1 da cesta ou 0,00001 da cesta – os ativos na cadeia são decimalizados.
Além disso, (e esse é o verdadeiro valor agregado!), você obtém toda a utilidade das ações subjacentes: dividendos, direitos de voto, empréstimos para vendedores a descoberto. Coisas que você perde ao comprar o ETF do S&P 500. Esse é o poder de possuir os ativos subjacentes! O mesmo se aplica a ativos criptográficos ou ETFs de criptomoedas, mas em vez de dividendos e direitos de voto, você obtém a capacidade de emprestar seus ativos, staká-los, votar em governança, reivindicar um airdrop e, mais importante, usá-los como colateral para tomar empréstimos. Você também elimina a necessidade de um formador de mercado para fornecer liquidez ao ETF; em vez disso, você pode contar apenas com a liquidez das ações/tokens subjacentes.
Dado o acima, estamos convencidos de que a emissão de ETFs está morta.
Q. Como a maturação da infraestrutura de grau institucional desbloqueia novas oportunidades para os jogadores do TradFi entrarem e moldarem o cenário do DeFi?
Resposta. A limitação para os jogadores do TradFi sempre foi a KYC da liquidez. Contra quem estou negociando? Era uma grande limitação que eu via o tempo todo na Anchorage.
Hoje em dia, estamos vendo uma liquidez mais curada (e às vezes com whitelist) e melhores ferramentas para entender com quem você está negociando na cadeia. Algumas das principais desbloqueações do lado das ferramentas também são coisas como abstração de contas. Agora você pode manter seus fundos institucionais seguros em um custodiante como a Anchorage e usar ferramentas DeFi como o Glider através do WalletConnect.
Somos totalmente não-custodiais, o que significa que deixamos os especialistas como a Anchorage manterem as chaves privadas seguras, enquanto as instituições ainda usam nossa tecnologia. Vamos ver muito mais disso à medida que as instituições aumentam suas atividades no DeFi e novos aplicativos chegam ao mercado. É apenas uma maneira mais segura de participar na cadeia.
Observações Finais
Brian Huang prevê o futuro das finanças como a fusão das finanças tradicionais (TradFi) e das finanças descentralizadas (DeFi). E o Glider é a plataforma que irá transformar essa ideia em realidade, construindo ferramentas simples e amigáveis ao usuário que não comprometem a descentralização quando se trata de negociação de criptomoedas e estabilidade financeira.
