De acordo com a CoinDesk, a volatilidade implícita do Bitcoin diminuiu significativamente após a aprovação de fundos negociados em bolsa (ETFs) pela Securities and Exchange Commission (SEC). Este desenvolvimento oferece uma lição para os traders de volatilidade, à medida que o foco muda para o otimismo em torno dos ETFs de éter. Quase uma dúzia de ETFs de bitcoin à vista começaram a ser negociados nos EUA na quinta-feira, depois que a SEC os aprovou na quarta-feira. À medida que os especuladores consideram o Ether como o próximo provável candidato à aprovação de um ETF à vista, é importante observar o impacto da volatilidade implícita no mercado de opções.
A volatilidade implícita representa as expectativas dos investidores em relação à turbulência de preços e impacta positivamente os preços das opções de compra e venda. Uma opção de compra permite que os compradores lucrem ou se protejam contra altas de preços, enquanto uma opção de venda oferece proteção contra quedas de preços. O pesquisador de criptomoedas Samneet Chepal sugere que manter uma longa exposição à volatilidade no dia do anúncio do ETF pode ser arriscado para os traders de Ether. Chepal recomenda considerar uma posição curta de vega (vol) para o ETF de éter, já que a experiência do ETF de bitcoin fornece informações sobre o que pode estar por vir.
A volatilidade implícita anualizada de sete dias do Bitcoin atingiu 96% antes da aprovação da SEC, mas desde então caiu para 52%. Embora o preço do bitcoin tenha começado a subir devido ao otimismo do ETF no início de outubro, as opções alertaram para um período de esfriamento pós-aprovação. Os traders podem querer acompanhar o preço das opções de Ether enquanto especulam sobre o possível lançamento de um ETF à vista de Ether. Várias empresas entraram com pedidos de ETFs de éter à vista, incluindo a BlackRock, com o prazo mais curto para aprovações em maio para o ETF da VanEck, seguido pelo da BlackRock em agosto.
