De acordo com a BlockBeats, a Block Inc., liderada por Jack Dorsey, alcançou um acordo de 40 milhões de dólares com o Departamento de Serviços Financeiros de Nova York (NYDFS) devido a lapsos significativos em seus procedimentos de conformidade com a legislação anti-lavagem de dinheiro. A empresa concordou em contratar um monitor independente após violar as regulamentações de remessa e moeda virtual do departamento, conforme declarado pelo NYDFS.
O NYDFS identificou deficiências nos processos de diligência devida do cliente da Block, observando a falha da empresa em implementar sistemas adequados para prevenir a lavagem de dinheiro e atividades ilegais. Os serviços da Block foram considerados vulneráveis à exploração por criminosos, com o departamento destacando a abordagem leniente da empresa em relação às transações de Bitcoin, que permitiram que a maioria das transações anônimas escapasse da fiscalização.
