Prolog: noc, kiedy nauczyłem się, że świece to ostatni rozdział
Kiedyś wierzyłem, że świece były historią.
Świeca wzrosła, a ja pomyślałem, że rynek jest zadowolony. Świeca spadła, a ja pomyślałem, że rynek się boi. Wpatrywałem się w cenę, jakby to był wykrywacz kłamstw dla świata.
Potem jednej nocy oglądałem, jak trzy nagłówki przychodzą jeden po drugim.
Pierwszy nagłówek wpłynął na cenę, zanim skończyłem czytać drugi wiersz.
Drugi nagłówek ledwo coś zrobił.
Trzeci nagłówek spowodował skok, a potem odbicie, jakby rynek wzruszył ramionami.
To był moment, w którym zdałem sobie sprawę z cichej prawdy.
Świece nie zaczynają historii. Świece kończą historię.
Zanim świeca się wydrukuje, ludzie interpretują informacje. Formują oczekiwania. Składają zlecenia. Zlecenia spotykają płynność. Płynność albo wchłania przepływ, albo pozwala mu przebić się. Dopiero wtedy pojawia się świeca.
Jeśli jesteś nowy, to dobra wiadomość. To oznacza, że nie potrzebujesz magicznego wskaźnika. Potrzebujesz prostego modelu mentalnego, który pomoże ci zachować spokój.
W tym artykule przeprowadzę cię przez rynek jak przez wycieczkę z przewodnikiem. Pokażę ci, jak nagłówki stają się świecami w sposób, który możesz zapamiętać, a także dam ci praktyczne rutyny, które zmniejszają błędy emocjonalne.
Wspomnę BTC jako rynkowy punkt odniesienia, ponieważ jest to
najbardziej obserwowany aktyw w krypto. Wspomnę BNB tylko wtedy, gdy będziemy rozmawiać o
tematach zachowania, takich jak opłaty i aktywność, ponieważ opłaty odzwierciedlają, jak ludzie działają.
Brak sygnałów. Brak obietnic. Tylko klarowność.
Rozdział 1: rynek to miasto, a świece to latarnie uliczne.
Wyobraź sobie miasto w nocy.
Wiadomości to pogoda. Płynność to drogi. Traderzy to kierowcy. Zlecenia to samochody. Świece to sygnalizatory, które włączają się po tym, jak ruch już się odbył.
Kiedy patrzysz na świecę, patrzysz na wynik tysięcy decyzji podjętych przez ludzi z różnymi celami.
Długoterminowi posiadacze BTC kupują powoli i nie przejmują się minutowymi wykresami.
Handlowcy krótkoterminowi dbają o szybkość i wąskie ryzyko.
Twórcy rynku zapewniają płynność i zarządzają zapasami.
Instytucje reagują na informacje makro.
Początkujący klikają, ponieważ czują presję.
Świeca nie mówi ci, kto działał. Tylko mówi, że ktoś działał.
Więc pierwsza aktualizacja dla początkujących to to.
Przestań pytać, dlaczego świeca się poruszyła.
Zacznij pytać, co się zmieniło w upstream.
Upstream oznacza informacje, oczekiwania, przepływ zleceń i płynność.
Rozdział 2: linia dostaw od nagłówka do świecy.
Zbudujmy linię dostaw w twoim umyśle.
Pojawia się nagłówek.
Tłum go interpretuje.
Oczekiwania się zmieniają.
Zlecenia trafiają do książki.
Płynność decyduje, jak bardzo cena się porusza.
Świece drukują.
Gdy tylko zobaczysz tę linię dostaw, rynek wydaje się mniej magiczny i bardziej mechaniczny.
Oto linia dostaw jako diagram.
Zauważ coś ważnego.
Nagłówek nie porusza ceny sam w sobie. Nagłówek zmienia oczekiwania. Oczekiwania zmieniają decyzje. Decyzje tworzą przepływ zleceń. Przepływ zleceń spotyka płynność. To spotkanie drukuje świecę.
Dlatego możesz zobaczyć dramatyczne wydarzenie informacyjne z prawie żadnym ruchem ceny. Rynek mógł się tego spodziewać. Lub płynność mogła być wystarczająco głęboka, aby wchłonąć przepływ.
Teraz zbadamy cztery siły, które kształtują to spotkanie.
Rozdział 3: siła pierwsza, płynność, niewidoczny silnik.
Płynność to zdolność do kupowania lub sprzedawania bez zbyt dużego poruszania ceną.
Jeśli płynność jest głęboka, duże zlecenia mogą być wchłonięte przez małe świece.
Jeśli płynność jest cienka, małe zlecenia mogą tworzyć duże świece.
Początkujący obwiniają wiadomości lub wieloryby. Czasami najprostsze wyjaśnienie to cienkie rynki. Cienkie rynki zachowują się jak płytka woda. Rozpryskujesz się, a to wygląda dramatycznie.
Lubię metaforę rzeki. Płynność to rzeka pod rynkiem. Kiedy rzeka jest szeroka, ruch płynie płynnie. Kiedy rzeka jest wąska, ten sam ruch powoduje zatory i nagłe ruchy.
Wnioski dla początkujących.
Jeśli widzisz nagłą świecę, zapytaj o to najpierw.
Czy płynność była cienka w tej chwili?
Praktyczna zasada.
Gdy płynność jest cienka, zmniejsz swój rozmiar lub nic nie rób. Cienka
płynność to miejsce, gdzie początkujący są wyrzucani.
Rozdział 4: książka zleceń, gdzie nagłówki stają się matematyka.
W pewnym momencie każdy początkujący zadaje pytanie, które brzmi prosto.
Jeśli wszyscy widzieli ten sam nagłówek, dlaczego cena poruszyła się tak szybko.
Odpowiedź znajduje się w książce zleceń.
Książka zleceń to lista zleceń kupna i sprzedaży po różnych cenach. Jeśli jest wiele zleceń blisko siebie, rynek ma głębokość. Jeśli jest niewiele zleceń, rynek jest płytki.
Kiedy składasz zlecenie rynkowe, twoje zlecenie nie wybiera magicznie idealnej ceny. Wykorzystuje dostępne zlecenia sprzedaży. Jeśli twoje zlecenie jest większe niż pierwszy poziom, pochłania następny poziom, a potem kolejny. W ten sposób pojedyncze zlecenie może stworzyć świecę.
Dlatego profesjonaliści dbają o głębokość, spready i slippage. To nie są zaawansowane buzzwordy. To fizyczny kształt rynku.
Oto prosty diagram drabiny książki zleceń.
Teraz przetłumaczmy ten diagram na język początkujących.
Jeśli jest wiele zleceń sprzedaży blisko siebie, zlecenie rynkowe wypełnia się płynnie z mniejszym ruchem.
Jeśli jest niewiele zleceń sprzedaży, to samo zlecenie kupna przechodzi przez poziomy i drukuje większą świecę.
To jest płynność w działaniu.
To również wyjaśnia, dlaczego możesz przeczytać nagłówek, pomyśleć, że jest pozytywny, kupić natychmiast i nadal uzyskać gorszy średni kurs. Nie tylko kupujesz pomysł. Kupujesz przez dostępne poziomy.
Rozdział 5: slippage i wpływ na cenę, ukryty koszt pilności.
Początkujący często wierzą, że pilność to umiejętność. Myślą, że szybkie klikanie to sposób na wygraną.
Ale pilność tworzy ukryte koszty.
Slippage to różnica między ceną, której się spodziewałeś, a średnią ceną, którą faktycznie otrzymujesz.
Wpływ na cenę to ruch, który powoduje twoje zlecenie.
Te efekty są zazwyczaj małe dla małych zleceń, ale stają się zauważalne, gdy płynność jest cienka lub gdy używasz zleceń rynkowych w czasie dużej zmienności.
Oto ilustracja slippage.
Wnioski dla początkujących.
Jeśli czujesz przymus, aby działać szybko, zapytaj dlaczego.
Czy to prawdziwa pilność, czy emocjonalna pilność.
Najczęściej jest to emocjonalne. A emocjonalna pilność jest kosztowna.
Rozdział 6: siła druga, katalizatory, iskry, które zmieniają oczekiwania.
Katalizator to wydarzenie, które zmienia to, czego ludzie się spodziewają.
Wydarzenia makro mogą zmieniać apetyt na ryzyko. Nagłówki regulacyjne mogą zmieniać postrzeganą dostępność. Wiadomości projektowe mogą zmieniać oczekiwania dotyczące przyszłego popytu.
Ale pamiętaj o linii dostaw. Katalizator ma znaczenie tylko wtedy, gdy zmienia oczekiwania bardziej niż to, co rynek już oczekiwał.
Dlatego plotki czasami poruszają ceną bardziej niż potwierdzenie. Plotka zmienia oczekiwania. Potwierdzenie często odpowiada temu, co już wycenił tłum.
Metoda dla początkujących dla każdego nagłówka.
Zidentyfikuj dziedzinę. Makro, regulacja, czy projekt.
Zapytaj, kto się tym najbardziej interesuje. Długoterminowi posiadacze, krótkoterminowi traderzy, instytucje czy spekulanci.
Zapytaj, czy to nowe informacje, czy powtórka.
Zapytaj, jak to może zmienić przepływ zleceń dzisiaj, a nie na zawsze.
Ta metoda zatrzymuje panikę.
Rozdział 7: siła trzecia, narracje, reflektor, który przyciąga tłumy.
Jeśli płynność to silnik, a katalizatory to iskry, narracje to reflektor.
Narracja to historia, którą ludzie powtarzają. Nie musi być doskonała, aby poruszać rynkami. Musi być wystarczająco wiarygodna, aby tłum mógł działać.
Narracje mają znaczenie, ponieważ uwaga jest zasobem. Kiedy uwaga się koncentruje, przepływ zleceń się koncentruje. Skoncentrowany przepływ tworzy
świece.
Oto narracja jako reflektor.
Narracje poruszają się w cyklach. Historia się pojawia, rozprzestrzenia, osiąga szczyt, gromadzi ludzi, rzeczywistość dogania, a uwaga się przesuwa.
Oto cykl jako koło.
Wnioski dla początkujących.
Kiedy czujesz presję, aby działać, zatrzymaj się i zapytaj.
Czy reaguję na dowody, czy reaguję na uwagę.
Profesjonalny nawyk to traktowanie narracji jako sygnału o
pozycjonowaniu tłumu, a nie gwarancji.
Rozdział 8: siła czwarta, dźwignia, akcelerant, który tworzy kaskady.
Dźwignia to pożyczona ekspozycja. Może pomnożyć zyski i straty. Może także tworzyć przymusowe zlecenia poprzez likwidacje.
Kiedy cena porusza się przeciwko pozycjom dźwigniowym, traderzy są zmuszeni do zamknięcia. Te zamknięcia stają się dodatkowymi przepływami zleceń. Ten dodatkowy przepływ popycha cenę dalej. To popycha więcej pozycji w stres. To uruchamia więcej przymusowych zleceń.
Tak wygląda normalny ruch, który staje się kaskadą.
Oto diagram kaskady.
Zasada dla początkującego.
Unikaj dźwigni, dopóki twój proces nie zostanie przetestowany pod presją. Jeśli twój proces jest słaby, dźwignia mnoży słabość.
Rozdział 9: cztery siły razem, dlaczego ten sam nagłówek drukuje różne rzeczy.
świece.
Teraz łączymy wszystko.
Pojawia się nagłówek.
Oczekiwania się zmieniają.
Zlecenia przychodzą.
Płynność wchłania lub zawodzi.
Narracje przyciągają więcej uwagi lub nie.
Dźwignia albo wzmacnia, albo pozostaje cicha.
Ta kombinacja decyduje o kształcie świecy.
Oto plakat czterech sił.
Dwie sceny do zapamiętania.
Scena pierwsza, powolne szlifowanie.
Płynność jest zdrowa. Nabywcy gromadzą. Narracja jest stabilna. Dźwignia jest cicha. Świece rosną z przerwami.
Scena druga, szybki spadek.
Płynność jest cienka. Negatywny katalizator uderza. Narracja przekształca się w strach. Dźwignia jest wysoka. Zaczyna się przymusowa sprzedaż. Świece spadają szybko, a potem stabilizują się, gdy przymusowe zlecenia kończą się, a płynność wraca.
Dlatego powinieneś przestać szukać jednego złoczyńcy. Rynek to system.
Rozdział 10: dzień na rynku, krótka scena powieści dla początkujących.
Pozwól, że opowiem ci krótką scenę, która pokazuje linię dostaw w ruchu.
To jest poranek, w którym wszyscy oczekują ogłoszenia makro.
Otwieram swoją aplikację i widzę dwie grupy ludzi w moim umyśle. Jedna grupa jest nerwowa i chce działać pierwsza. Druga grupa jest spokojna i chce najpierw zrozumieć.
Pojawia się mała plotka. Niektórzy traktują to jak fakt.
Składają zlecenia. Cena porusza się trochę. Świeca tworzy mały knot, ponieważ płynność jest nadal przyzwoita.
A następnie nadchodzi oficjalne ogłoszenie. Jest bliskie temu, czego się spodziewał tłum. Rynek nie eksploduje. Ale niektórzy traderzy zajmowali się agresywnie, a ich stop lossy są blisko. Szybki ruch uruchamia te stop lossy. To tworzy drugą falę przepływu zleceń. Teraz świeca się rozszerza.
W tej chwili początkujący myślą, że świeca jest dowodem na to, że ogłoszenie było ogromne. W rzeczywistości świeca jest dowodem na to, że pozycje były kruche.
Kilka minut później rynek trawi informacje.
Płynność wraca. Ruch zwalnia. Świeca zamyka się. Historia się kończy.
Jeśli nauczysz się widzieć to w ten sposób, przestaniesz być zszokowany zmiennością. Zaczniesz czytać strukturę.
Rozdział 11: pułapki dla początkujących, które zamieniają nagłówki w błędy.
Początkujący tracą nie dlatego, że brakuje im inteligencji, ale dlatego, że działają w najgorszych momentach. Te momenty są tworzone przez te same cztery siły, o których rozmawialiśmy.
Oto pułapki.
· Pułapka pierwsza, mylę szybkość z okazją i ja
gonisz.
· Pułapka druga, traktuję narrację jak gwarancję
i ignoruję ryzyko.
· Pułapka trzecia, handluję, gdy płynność jest cienka.
ponieważ świece wyglądają ekscytująco.
· Pułapka czwarta, reaguję na nagłówki bez pisania
czego się spodziewam.
· Pułapka piąta, kopiuję zachowanie dźwigni, zanim mój
proces będzie stabilny.
Antidotum.
Gonienie jest rozwiązane przez zasadę pauzy.
Obsesja na punkcie narracji jest rozwiązana przez sprawdzanie dowodów.
Błędy w cienkiej płynności są rozwiązane przez mniejszy rozmiar lub brak działania.
Panika związana z nagłówkiem jest rozwiązana przez napisanie jednozdaniowej oczekiwania.
Pokusa dźwigni jest rozwiązana przez cierpliwość.
Rozdział 12: cotygodniowa rutyna, która buduje umiejętności bez gonięcia.
Umiejętność pochodzi z powtarzania myślenia, a nie powtarzania transakcji.
Oto rutyna, która sprawia, że jesteś lepszy bez przekształcania się w uzależnionego od ekranu.
Ta rutyna zmienia twoją relację z wykresami.
Zamiast prosić wykres, aby przewidział przyszłość, używasz
wykres, aby potwierdzić, co już się wydarzyło w przepływie zleceń.
To cię uspokaja.
Rozdział 13: gdzie$BNB wpisuje się w tę historię, jako narzędzie, a nie obietnica.
Pytanie dla początkującego, które często słyszę, to gdzie BNB wpisuje się w mechanikę rynku.
BNB nie jest magicznym poruszaczem świec. Jest częścią ekosystemu Binance i może być istotny dla użyteczności, takiej jak opłaty, produkty i udział w platformie, w zależności od obecnych ustawień i polityk.
Ważną lekcją dla początkujących jest to, aby nie gonić za żadnym tokenem z powodu plotki. Lekcją jest zrozumienie roli tokena w ekosystemie i weryfikacja informacji za pomocą oficjalnych źródeł.
Kiedy zrozumiesz zachęty, przestaniesz się dziwić zachowaniom. Zaczniesz przewidywać, jak tłumy mogą działać, nawet bez przewidywania ceny.
Ostateczna uwaga dla początkującego, który to czyta na Binance Square
Jeśli czytasz to na #BinanceSquare, chcę, abyś wyszedł z jedną praktyczną pewnością.
Nie musisz przewidywać każdego ruchu.
Musisz tylko zrozumieć, dlaczego ruchy się zdarzają.
Kiedy zrozumiesz drogę od nagłówków do świec, przestaniesz się dziwić.
Kiedy przestaniesz się dziwić, przestaniesz popełniać błędy emocjonalne.
Kiedy przestaniesz popełniać błędy emocjonalne, poprawisz swoje wyniki w czasie, nawet jeśli nigdy nie zostaniesz traderem.
Studiuj BTC jako swój rynek odniesienia. Jest płynny, szeroko
obserwowany i pełen lekcji.
Używaj narzędzi i ustawień odpowiedzialnie. Jeśli później eksplorujesz tokeny ekosystemu, takie jak
$BNB, rób to z tym samym nastawieniem, najpierw zrozumienie roli, a potem ekscytacja.
Twoja największa przewaga to nie szybkość.
Twoja największa przewaga to spokój.
#cryptoeducation nie jest tylko informacją. To aktualizacja zachowania.
