Według najnowszych danych dotyczących opcji Binance (kontrakty wygasające 27 lutego), rynek wysyła silne sygnały hedgingowe:
📊 Kluczowe obserwacje:
1️⃣ Ogromna bariera Put: wolumen otwartych pozycji Put na poziomie $70,000 wzrósł do $9.3M, a wartość bezwzględna Delta osiągnęła 0.54. To pokazuje, że duże fundusze ustawiły tutaj silną „linię obrony” lub zabezpieczenie hedgingowe. 2️⃣ IV na stosunkowo wysokim poziomie: ATM IV utrzymuje się w okolicach 53%. Mimo że wahania cen się zmniejszyły, premie opcyjne nie są tanie, co odzwierciedla wysokie oczekiwania rynku co do wystąpienia przełomowego ruchu w ciągu następnych 16 dni. 3️⃣ Ryzyko sprężenia Gamma: jeśli BTC utrzyma się na poziomie $70,000, market makerzy, którzy pierwotnie zabezpieczali swoje pozycje krótkie, będą zmuszeni do zamknięcia pozycji, co może wywołać skokowy wzrost w kierunku $75,000 (maksymalny obszar otwartych pozycji).
💡 Propozycje do wykonania:
Konserwatywne: rozważ zbudowanie Bull Put Spread (sprzedaż $68k / zakup $66k). Wykorzystaj wysoką IV, aby zarobić na premii, jednocześnie korzystając z gęstych poziomów wsparcia poniżej.
Agresywne: jeśli BTC przebije $69,500 i wzrośnie wolumen, można niewielką pozycją wejść w Call Calendar Spread, aby zyskać na zyskach Gamma w kierunku $75,000.
Ostrzeżenie o ryzyku: zwróć uwagę na przyspieszone osłabienie Theta związane z datą wygaśnięcia 16 dni, gracze nie-trendowi powinni unikać gołego zakupu OTM Call.
