Bitcoin torna a superare i 70.000 USD, la psicologia del mercato si sposta verso l'ottimismo

Dopo settimane di trading in uno stato cauto, Bitcoin ha improvvisamente registrato un forte aumento e ha superato la soglia di 70.000 USD, portando a un cambiamento evidente nella psicologia del mercato delle criptovalute. Secondo i dati della piattaforma di analisi di mercato Santiment, le discussioni positive su Bitcoin sui social media stanno aumentando rapidamente, suggerendo che gli investitori stanno tornando con una psicologia entusiasta.

Questo cambiamento arriva dopo che il presidente degli Stati Uniti Donald Trump ha fatto commenti che suggeriscono che il conflitto con l'Iran potrebbe essere vicino alla fine. I segnali di allentamento geopolitico hanno contribuito a stimolare una psicologia positiva nel mercato degli asset rischiosi, compresi le criptovalute.

Secondo Santiment, il volume di discussioni positive su Bitcoin su piattaforme come X, Reddit, Telegram e molte altre comunità crypto è aumentato costantemente dopo un forte calo all'inizio della settimana. La rapida ripresa del prezzo di Bitcoin verso i 70.000 USD rafforza la convinzione che il mercato potrebbe essere in una nuova fase di recupero.

Le tensioni in Medio Oriente e il prezzo del petrolio influenzano il flusso di denaro crypto

Il mese scorso, le tensioni in Medio Oriente sono aumentate dopo che gli Stati Uniti e Israele hanno condotto attacchi contro l'Iran. In risposta, l'Iran ha intrapreso azioni di ritorsione in alcune aree della regione, portando i mercati finanziari globali in uno stato di instabilità.

Tuttavia, in una recente dichiarazione, Donald Trump ha affermato che la guerra potrebbe essere vicina alla fine. Anche se in seguito ha avvertito che gli Stati Uniti potrebbero aumentare la pressione militare se l'Iran interrompe l'approvvigionamento di petrolio, la sola possibilità di un allentamento del conflitto è già sufficiente a migliorare la psicologia del mercato.

Santiment sostiene che le fasi di instabilità geopolitica spingono spesso gli investitori a cercare asset alternativi. In questo contesto, il mercato delle criptovalute tende a reagire molto rapidamente grazie all'attività 24 ore su 24 e non dipende da alcun sistema finanziario nazionale.

Bitcoin dimostra la sua capacità di resistere agli shock macroeconomici

Ryan McMillin, direttore degli investimenti della società di gestione patrimoniale crypto Merkle Tree Capital, osserva che oltre ai fattori geopolitici, ci sono molte altre forze che supportano il recupero di Bitcoin.

Secondo lui, Bitcoin ha dimostrato di avere una notevole capacità di resistere agli shock macroeconomici recenti. Inoltre, la crescente partecipazione delle grandi istituzioni contribuisce a rafforzare la fiducia degli investitori.

Un esempio degno di nota è l'azienda Strategy (ex MicroStrategy), che ha acquistato quasi 18.000 Bitcoin solo la settimana scorsa e continua a fare un nuovo acquisto questa settimana.

Inoltre, altri fattori macroeconomici come l'inflazione stanno progressivamente diminuendo, il rischio di un forte aumento del prezzo del petrolio è temporaneamente ridotto e la possibilità di un cambiamento nella posizione del presidente della Federal Reserve degli Stati Uniti nelle prossime settimane è vista come fattori di supporto per il mercato.

McMillin ritiene che se il flusso di denaro continua a tornare, le posizioni short potrebbero essere costrette a liquidare, creando uno "short squeeze" che spinge il prezzo di Bitcoin vicino alla soglia di 80.000 USD prima che il mercato stabilisca la prossima tendenza.

Superare la soglia di 70.000 USD attiva la psicologia del FOMO

Rachael Lucas, analista di criptovalute presso l'exchange BTC Markets, afferma che il recupero della soglia di 70.000 USD da parte di Bitcoin ha un'importanza significativa dal punto di vista psicologico.

Secondo Lucas, questa è una zona di resistenza importante. Quando il prezzo supera questo livello e appare continuamente sui listini, nelle comunicazioni di trading e sui social media, tende a innescare la psicologia della paura di perdere un'opportunità, nota anche come FOMO, nella comunità degli investitori.

Oltre al fattore prezzo, una serie di altri segnali positivi stanno supportando la psicologia del mercato. La possibilità di un allentamento del conflitto in Iran, il calo del prezzo del petrolio e i progressi nella creazione di un quadro normativo per le stablecoin negli Stati Uniti contribuiscono a migliorare le prospettive dell'ecosistema crypto.

Lucas ritiene che quando molti fattori positivi si presentano contemporaneamente, la reazione del mercato tende a verificarsi molto rapidamente. Questo spiega perché la psicologia del FOMO possa diffondersi in un breve periodo di tempo.

Nonostante il FOMO sia in forte aumento, il mercato rimane cauto

Sebbene le discussioni positive su Bitcoin stiano aumentando, molti indicatori di psicologia complessiva mostrano ancora una certa cautela da parte degli investitori.

L'indice Crypto Fear & Greed attualmente si attesta a 15 punti, corrispondente a uno stato di "paura estrema". Questo indice viene calcolato sulla base di vari fattori, come la volatilità del prezzo di Bitcoin, il volume di scambi, i dati sui social media, le tendenze di ricerca su Google e il dominio di Bitcoin nel mercato.

Nel frattempo, i dati di Google Trends mostrano che il volume di ricerca della parola chiave "Bitcoin" è ancora inferiore rispetto al picco all'inizio di marzo.

Tuttavia, secondo McMillin, nel mercato crypto, il FOMO tende a essere "auto-alimentante". Quando la psicologia passa dalla paura all'avidità, il nuovo denaro può affluire rapidamente, aumentando la liquidità e sostenendo i prezzi a breve termine.

I dati on-chain mostrano che la base del mercato sta migliorando

Oltre ai fattori psicologici, i dati on-chain mostrano anche alcuni segnali positivi in formazione.

Secondo Lucas, il tasso di finanziamento nel mercato dei derivati è stato regolato a livelli più equilibrati dopo un periodo di forte volatilità. Allo stesso tempo, il flusso di denaro dai fondi ETF Bitcoin spot rimane stabile, indicando che le grandi istituzioni sono ancora interessate al mercato.

Un aspetto notevole è che questo ciclo di FOMO potrebbe essere diverso dai periodi precedenti. In passato, molti picchi di Bitcoin sono stati principalmente alimentati dalla leva finanziaria degli investitori al dettaglio. Nel frattempo, il ciclo attuale vede una partecipazione più forte del flusso di denaro istituzionale, creando una base più stabile per il mercato. Tuttavia, gli esperti avvertono che il mercato crypto può cambiare molto rapidamente. I rischi geopolitici non sono ancora completamente scomparsi e qualsiasi nuovo sviluppo teso riguardante l'approvvigionamento di petrolio o i conflitti regionali potrebbe far invertire la psicologia del mercato da FOMO a FUD in breve tempo.